Yeni haftada borsa, döviz ve altın beklentileri

Sevgili dostlar hepinize iyi bir hafta diliyorum.

Borsa İstanbul güne 78,332 puandan başlayacak. Geçen hafta Türkiye’de kapasite kullanım oranlarının* hafif gerilemesi, merkez bankasının enflasyon beklentisini* artırması, ABD merkez bankasının faiz artıracağı beklentisinin artması ve ülke içindeki siyasi gelişmelere paralel olarak borsa 82 binli seviyelerden gerileyerek 78 bin seviyesine inmişti.

80 bin endeksi geçmeyi deneyip başaramayan Borsa İstanbul, Cuma günü yaşadığı gerilemeyi düşük bir işlem hacmi ile gerçekleştirdi. Bu bağlamda 78,300 civarından yeni haftaya başlarken alışlar geldiğini görebiliriz. Ancak yukarı çıkış için de güçlü bir gerekçenin şu an oluşmadığını da biliyoruz.

Önceki raporlarımda da belirttiğim gibi, ana trend için FİTCH Türkiye kararı, FED faiz kararı ve ABD başkanlık seçimlerinin sonucunu görmeliyiz. Bu sonuçlara ulaşana kadar teknik seviyelerin gelen haber akışı ile birlikte takip edilmesini öneriyorum.

Geçen hafta ABD Gayri Safi Yurtiçi Hasıla (Büyüme) verisi 2,9% ile beklenenden daha iyi gelirken, tüketici güveni ile ilgili olarak yapılan “Michigan Tüketici Güven Endeksi” beklentilerin altında kalmıştı. Mevcut tabloya ek olarak ABD Başkan adayı Clinton ile ilgili Amerikan Federal Araştırma Bürosu’nun (FBI) Clinton’ın devletle ilgili sırları koruyamadığı için soruşturma açacağı haberi ABD piyasalarını baskı altına almış, hafif eksi kapanışlar yapmasını sağlamıştı.

Tüm dünya borsalarının takip ettiği, ABD Borsalarının en önemli endekslerinden biri olan, Dow Jones Endüstri Endeksi’ndeki sıkışma durumu da beni son derece huzursuz ediyor. Zira bu endeksin sert hareketlere gebe olması, Avrupa ve Türk borsaların da domino etkisi yaratabilir. Beni endişeye sokan sıkışma bölgesini aşağıdaki grafikte kırmızı eğik çizgilerle belirttim. Eğik kırmızı çizgilerin (alçalan ve yükselen trend çizgileri) arasında kalan üçgen bölge tipik bir sıkışma bölgesidir. Bu çizgilerin yukarı ya da aşağı kırılma bahaneleri de şimdiden hazır. Yukarı kırılma için Clinton zaferi, aşağı kırılma için FED faiz kararı kullanılabilir.

Borsa İstanbul için teknik tabloya bakacak olursak,

78,300 puan seviyesinde tutunmaya çalışacak olan BIST bu seviyede kalmayı beceremez ise, 77,300 puan seviyesine kadar gerileyebilir. Girişte belirttiğim gibi Cuma günkü düşüşe tepki verilecek olursa da bunun sert olacağını sanmıyorum. Muhtemel yükseliş için ilk durak 79 bin seviyesi olacaktır.

Amerikan doları yeni haftaya 3,1070 TL Euro ise 3,4148 TL seviyesinden başlayacak. Dolar TCMB'nin 2017 için enflasyon tahminini yükseltmesiyle beraber haftanın son işlem gününde yükselişini hızlandırarak 3,12 seviyesini görerek rekor tazelemişti. Bu seviyeden gelen satışlar kuru düşürse de yeni haftada da ekonomik ve siyasi verilere göre hareket devam edecek. Kurun dengeye oturması, yukarıda andığım üç ana olay olan; FED faiz kararı, FITCH Türkiye kararı ve ABD seçimleri sonrasında mümkün olacak gibi duruyor.

Dolarda teknik görüntüye her baktığımızda, yukarı doğru yeni bir zirve görüyoruz. Bu durum bir süre daha devam edecek gibi duruyor.

Belirttiğim üzere artık kurdaki artışlarda yukarıda direnç bölgesi kalmadı. Kurun gerilemesi halinde 3,09 TL ve 3,08 TL destek seviyesi olarak duruyor.

Ons altın yeni haftaya 1276 dolardan, gram altın ise 127 TL’den başlayacak. Ons altın ABD’de Clinton aleyhine FBI’dan esen rüzgarların tesirinde yükseliş gösterdi. Daha önceki raporlarımızda da belirttiğimiz gibi, finansal piyasalar Clinton başkanlığını daha güvenli görüyor. Clinton hakkında FBI soruşturması, hisse senetleri piyasasını aşağı yönlü baskılarken, altına ise güvenli liman olması nedeni ile talep getirdi.

Altındaki hareket sadece finansal bir hareket değil, aynı zamanda Hindistan’da başlayacak festival sezonu ve evliliklerde, halkın yoğun talep göstermesi nedeni ile fiziki bir yönde taşıyor.

Altında teknik tabloya bakacak olursak,

Ons altında teknik olarak 1273 doların aşılması bu hafta altının tekrar 1282 dolar seviyesini deneme ihtimalini artırıyor. Altında bu hafta daha çok fiziki talebin yaratacağı yükselişlerin görülmesi sürpriz olmayacaktır. Muhtemel gerileme halinde ise destek seviyelerimiz, 1273 dolar ve 1266 dolarda bulunmaktadır.

*İlgili kavramların açıklandığı "Hafta sonu finans eğitimi" çalışmamıza göz atın.

Evren Devrim Zelyut Twitter: @evrendevrimz

Yasal Uyarı

Burada yer alan bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, Aracı Kurumlar, Portföy Yönetim Şirketleri, Mevduat Kabul Etmeyen Bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.